Алгоритмические торговые стратегии – верный путь для биржевого трейдера

Все, что связано с деньгами, всегда притягивало самое пристальное внимание широкой публики. Проекты, посвященные трейдингу, представляют собой хороший пример одного подобного направления. На многих из них рассказывается, как просто и легко делать деньги на бирже. Как и следует предполагать, живая торговля оказывается неожиданно более сложным делом, чем это изображено в публикуемых статьях. Если подумать, так и должно быть. Кто стал бы тратить время на получение знаний и наработку профессионализма в других сферах, если бы деньги появлялись от способности увидеть паттерны на графике цены? Все бы быстро стали миллионерами и наступило светлое будущее.

Если взять обычный сайт, посвященный трейдингу, то среди базисных тем публикаций или постов на форуме можно назвать такие: как читать графики цен и предсказывать поведение рынка, пользуясь уровнями Фибоначчи, линиями Ганна, волнами Эллиотта и другими индикаторами технического анализа. Всего этого нет ни в одной серьезной академической работе о финансовых рынках. Весь этот мусор в академическом обществе расценивается как своего рода «финансовая астрология», с помощью которой авторы многочисленных статей по техническому анализу окучивают свою паству, стараясь найти свое место под солнцем в околобиржевой тусовке. Линии Ганна и волны Эллиотта не популярны у крупных игроков финансового рынка с большими ресурсами. Вместо этого банки и хедж-фонды создают команды «квантов» - количественных трейдеров - серьезных ученых с научными дипломами, закончивших самые престижные технические вузы. Чем же занимаются эти специально подготовленные люди? Неужели ищут сходящиеся треугольники на графиках цен и чертят уровни поддержки-сопротивления?

Кванты строят математические модели рыночных движений, опирающиеся на самые современные достижения математики и статистики, на разработки в области алгоритмов машинного обучения и искусственного интеллекта. По этим моделям количественные трейдеры разрабатывают биржевых роботов, которые в автоматическом режиме, неустанно взаимодействуя с биржей, отрабатывают нужный алгоритм.

Зачем делать биржевых роботов автономными? Для того, чтобы уберечься от человеческой психологии. Люди склонны находить неверные решения, особенно под давлением большого стресса, которым часто сопровождается все, связанное с добыванием, и уж тем более с лишением денег. Механические торговые алгоритмы лишены этого недостатка, ведь все, что им необходимо – модель, лежащая в основе торгового алгоритма.

Что за модели являются результатом исследований квантов? главная мысль – обнаружить отклонения биржевых цен от их расчетных согласно модели величин, и на этом принципе построить алгоритм арбитража. Возможно, получится найти коррелирующий финансовый инструмент на другой бирже и провести прямой арбитраж между ними, купив первый, продав другой и получив прибыль с гарантией.

Статистический арбитраж, однако, лежит в основе подавляющего большинства применяемых торговых систем. В этом случае биржевая система использует разницу между реальной ценой актива и модельной ценой. Но у вас должна быть приемлемая модель для того, чем вы торгуете на бирже: фьючерсом, опционом, валютой или акцией.

Нелегкая задача создать достойную модель, дающую оценку достаточной точности. Если в технике изменчивость величины или уровни шумов как правило стационарны, на рынке все по-другому. Они иногда могут меняться очень активно, например, во времена рыночных паник, а в другой период времени почти не двигаться – тогда говорят о боковом рынке. Изменчивость цены, которую называют волатильностью, сама постоянно меняется.

Поэтому ключевое направление исследований финансовых рынков - это модели ценовой волатильности. Стандартная модель, активно применяемая на опционном рынке – модель Блэка-Шоулза, имеет множество недостатков, инвесторам приходится придумывать разные дополнения к ней, например, улыбку волатильности. Поэтому время от времени возникают новые модели стохастической волатильности, локальной волатильности, которые пытаются объяснить имеющиеся в ценах феномены, такие как «тяжелые хвосты» или асимметрию распределений.

И все же, тема это имеет значительный потенциал, в особенности потенциал для получения прибыли, ведь волатильность на рынке почти все время переоценена или недооценена. Опционная торговля в последние годы вызывает все более усиливающийся интерес. Опционы позволяют работать и с волатильностью, и с направлением рынка, и со многими другими особенностями цен. Ведь оценка опциона значительно зависит от волатильности рынка, следовательно можно строить стратегии арбитража волатильности.

Кроме опционов, в последнее время появились финансовые инструменты, позволяющие торговать волатильностью напрямую. Биржа CBOE запустила серию фьючерсов и опционов на волатильность индексов акций США VIX, самых популярных акций, золота, нефти и развивающихся рынков. Имеется значительное, и все время увеличивающееся число ETF, отслеживающих волатильность рынков.

Можете сами убедиться, существует масса возможностей для получения дохода на современных рынках. Главное в своем прогрессе в качестве трейдера не отклоняться на звонкие пустышки технического анализа. Не забывайте, что на бирже вы будете напрямую соперничать с самыми образованными и дорогостоящими специалистами количественных отделов инвестиционных компаний. Ваша задача – если не обогнать их в своей интеллектуальной мощности, то хотя бы приблизиться к ним насколько это возможно. Прокачивайте свою способность к поиску и проверке статистических моделей движения цены и оттачивайте мастерство программирования, чтобы автоматизировать тяжелый труд системного трейдинга.
В рунете немного сайтов, которые более подробно останавливаются именно на этой тематике трейдинга. Wave Trading - один из наиболее интересных, здесь рассматриваются вопросы проектирования механических торговых стратегий, создания доходных моделей предсказания рынка, опционных стратегий.
21:04 06.06.2019



Отзывы и комментарии
Ваше имя (псевдоним):
Проверка на спам:

Введите символы с картинки:



Как вырастить большой бизнес?

Как вырастить большой бизнес?

Когда я учился в школе, классе в шестом, на уроке биологии нам задали задание. Нужно было дома прорастить какие-нибудь зерна и потом принести их в школу для отчета. Несмотря на все мои старания, тыкве...
Вкусные рецепты: Кулич для очень ленивых 2001 вариант, SALATIK OT KSJUWKI, Закуска "шторм"

Вкусные рецепты: Кулич для очень ленивых 2001 вариан...

Кулич для очень ленивых 2001 вариант1.Берём 100-граммовую пачку дрожжей и смело высыпаем на неё весь сахар, затем тщательно перетираем до жидкой кашицы. Не пугайтесь , это произойдёт буквально сразу, ...
Стоит ли покупать квартиры в пятиэтажках?

Стоит ли покупать квартиры в пятиэтажках?

Во времена Никиты Хрущева, когда в Москве стали строить первые пятиэтажки, полагали, что они прослужат не более 25−30 лет. Однако время показало, что жизнеспособность «хрущевок» сил...
Вкусные рецепты: Жареный картофель с пряными травами и специями , со сливочным соусом с чесноком., Солянка рыбная (Московская), Салат "Радость"

Вкусные рецепты: Жареный картофель с пряными травами...

Жареный картофель с пряными травами и специями , со сливочным соусом с чесноком.Картофель почистить, хорошенько промыть в проточной воде, дать стечь воде, просушить, выложить на полотенце, нарезать бр...
Рефлексия в начальной школе

Рефлексия в начальной школе

Рефлексия является одним из основных средств, способствующих эффективному общению. Более того, рефлексию считают ключевым моментом развития личности. Психологами выделяется два типа рефлексии (по п...
Видео аккорды: как ускорить процесс обучения игре на гитаре с их помощью?

Видео аккорды: как ускорить процесс обучения игре на...

Многие начинающие гитаристы начинают свои первые шаги в освоении этого инструмента во дворе или на вечеринке с приятелями. Какой-нибудь друг, показывает на очередной тусовке, где и когда зажимать пал...
Читаемые

Как найти хорошую фирму, занимающуюся уборкой?

Испачкался диван или замарался коврик в прихожей, а тут еще и ковролинчик в зале запачкался. Что дел...

Как правильно загорать?

Лето, солнце, море, пляж… и, конечно же, шоколадный загар как часть удачно проведенного ...

Как лечиться водкой?

Сегодня в нашей академии мы перейдем к изучению философии и коснемся такой темы, как борьба и единст...

Почему люди перестают дружить?

Когда разрывается многолетняя дружба, это всегда неприятно. Возникает ощущение потери чего-то важног...

Деньги и духовность - кто кого?

Для сегодняшнего мира деньги означают то же самое, что в средние века означало спасение души. С...

Вкусные рецепты: Ассорти рыбное, Салат из куриной

Ассорти рыбноеМожно использовать: малосольную семгу, лососину, кету, балычные изделия, вареную осетр...

Полезные советы для тех, кто желает дешево приобре

Ни одну кухню нельзя представить без стола для кухни. Для кухни среднего размера хочется найти симпа...

Рефлексия в начальной школе

Рефлексия является одним из основных средств, способствующих эффективному общению. Более того, рефле...

Функционально слабые позиции гласных звуков.

Количество безударных гласных в словах русского языка может быть различным - от 0 до 6-7 и даже бол...

Вкусные рецепты: Крымские чебуреки., Яблочные ватр

Крымские чебуреки.Весь процесс приготовления чебурков я тписывать не буду-тут столько много рецептов...



О портале:

Наш интернет-портал является ресурсом, который включает в себя широкий перечень информативных и отличных статей. Абсолютно каждый гость найдет для себя что-нибудь полезное. Модернизированный дизайн позволяет вам быстро находить требуемую информацию. Самые разнообразные тематические статьи дают возможность вам совершенствоваться в той или иной сфере. Быть более начитанным и грамотным. Современный дизайн сайта позволяет просматривать статьи на всех электронных устройствах. Теперь найти необходимую информацию стало просто.

Мы подобрали для вас полезные и увлекательные статьи. На нашем сайте вы найдете ответы на интересующие вас вопросы. Простая система поиска позволяет вам в кратчайшие сроки отыскать нужную информацию. Адаптированный дизайн позволяет вам просматривать информацию на любых гаджетах. Отныне, поиск необходимой информации будет занимать у вас считанные секунды.